Toda esta área, desde Chaitén hasta Futaleufú y Palena, ha sido afectada por las fuertes consecuencias de la actividad del volcán Chaitén, situación que ha llevado a las autoridades regionales y nacionales ha declarar la zona como "zona de catástrofe", lo cual ha obligado a la gente a abandonar el sector por los inminentes peligros y, por consiguiente, la actividad turística ha cesado completamente.

Ciudad capital de la provincia de Palena en la X región de Los Lagos, tiene una historia reciente que se remonta al año 1933 cuando contaba tan sólo con tres casas. Recién en 1946 se instaló la radio y el cuerpo militar y comenzó a construirse el camino que llegaría al lago Yelcho.

Para este entonces, Chaitén ya evidenciaba un incipiente desarrollo debido a que abastecía a las nacientes  poblaciones de colonos de lago Yelcho, Futaleufú y Palena.

Actualmente la ciudad cuenta con todos los servicios básicos además de una buena oferta de hoteles, residenciales, gastronomía y sitios de camping.

Se puede acceder a Chaitén, vía marítima, desde Chonchi, en la Isla de Chiloé, y desde Puerto Montt, que también permite acceder vía aérea. Por tierra se puede llegar desde Hornopirén.

Entre los atractivos y lugares para visitar cercanos a Chaitén destacan las termas El Amarillo, ubicadas a 30 kilómetros de la ciudad y cuyas aguas termales brotan del cráter del volcán Michimahuida a una temperatura que puede alcanzar los 50º C.; y el lago Yelcho, localizado 46 kilómetros al sur de Chaitén, que posee 11 mil hectáreas y es considerado uno de los más hermosos del país y desde donde se puede acceder también a la localidad de Puerto Cárdenas.

A 12 km. de Chaitén, en dirección norte, se encuentra Santa Bárbara, que es una hermosa playa, con finas arenas y apta para realizar deporte náuticas. Desde ella se tiene una magnífica vista del volcán Corcovado y se puede acceder, siguiendo camino al norte, al Parque Pumalín, que es un proyecto desarrollado por el norteamericano Douglas Thompkins con el fin de proteger los bosques de la zona. Este parque comprende 320.000 hectáreas, es de acceso público y tiene su centro de operaciones en Caleta Gonzalo, a 56 km. de Chaitén, donde existe alojamiento, camping, restaurante y cafetería.